相对强弱指数(Relative Strength Index)(RSI)（详解 三）

8月20日 21:24| 发布者: admin| 查看数: 1989| 评论数: 0|原作者: Parkson

摘要: 英文名称：　RSI 中文通译名：　强弱指标 使用周期：　短（波段操作） 备注概要：　韦尔达技术指标 第参段…ＲＳＩ价格形态与切线运用　　在第二篇与第三篇间我停顿了一阵子，因为我等待一个实战的图形运用来告诉大 ... 英文名称：　
RSI
中文通译名：　
强弱指标
使用周期：　
短（波段操作）
备注概要：　
韦尔达技术指标
第参段…ＲＳＩ价格形态与切线运用
　　在第二篇与第三篇间我停顿了一阵子，因为我等待一个实战的图形运用来告诉大家。也许你等了很久
？但在图形的形成时间上它只是你读图的“一眨眼”功夫。知道为什么很多交易者告诉我们“耐心”是很
重要的一件事？许多第四台的“事后诸葛亮”大师都会轻描淡写的告诉你；在半年前你只要买进那家股票
放到今天…你的资产就翻了好几倍！是的在电脑上我们观察半年或一年甚至更久的日线图形也不过就是那
几秒钟；你可曾想过过去的半年你的“每天”是如何战战兢兢的渡过？你得把所有的家当孤注一掷，渡过
未知恐惧的半年，赌自己成为富豪或乞丐？我不曾经历过这样的豪赌，所以我至今仍不是富豪；我也庆幸
自己没有沦为乞丐。不过…在交易这件事上，说说是比真正去做简单多了！

　　趁热在没说正题前，我先演练一次“最近的历史”来说明ＲＳＩ的实战运用。其中包括了这篇所要表
达的交易技巧；这也是这段时间我所说要等待的活标本——２００１年５月的可可。

　　每当某一项期货商品或股票凶猛的上涨或下跌，我就在一些讨论区或ＢＢＳ看到许多内裤外穿的超人
出现，告诉大家“涨到顶”了或“跌到底”了的先知式预言。十多年来我仍未见过幸存的超人档火车成功
的！打从可可逼进１０００整点大关，超人就一个一个的出现…我们先看看下面的图，用我在第二篇背离
的方式我们审视一下…这些人的脑筋到底那里烧坏了？



注意１０００整点时（标示旗标１）ＲＳＩ的读数是多少？毫无疑问行情正处于最有力量的一段。我
们可以确定一件事…可可的高点尚未出现！在这张图上行情正走到一个新高，我们要注意的是当ＲＳＩ低
于标示３的时候我们将观察是否有背离形成。因为标示３是我们拾取旗标３ＲＳＩ的最低点。再看看之后
发生什么事？



在ＲＳＩ的两个低点切上一条线，我们可以发现在这切线之上的ＲＳＩ可能形成一个道氏图形上头的
反转讯号图形…头肩顶。标示１为图形的头部，２为左肩。问号则是可能未来形成的右肩！背离对上头肩
顶，对可可可算是双重空头的讯号啦！这样的行情如果我们再跟市场客气那就太对不起自己啰。我们将随
时注意ＲＳＩ跌破颈线（红色切线）的切入时机。在这个例子我们的颈线是向右上方些微的倾斜的；代表
市场多头的力道是强了一些。不过它却提供我们一个比较早的进场时机。 



点Ａ时我们“几乎”可以确定可可即将往下的事实。不过这样的多头如果结束时它的Ｂ修正波将可能
非常的高，因为已形成的多头热度不会一下子就散去；好像一个大引擎被启动后你无法要它说停就停，所
以你可以预期回档颇高的修正产生。点Ｂ收盘的ＲＳＩ已经确认跌破颈线，当日收市或次日开盘我们需要
建立空仓交易。在此例我以期权代替仓位在点Ａ建立１０５０的ＰＵＴ！９３５之上靠近９３５的价位是
我的可能目标区，所以１０５０、１０００、９５０都有机会进入价内。在价格跌破９５０时我认为剩下
的留给别人赚吧！看到９４９出现我便以市价买进期货仓位并要求市场给予履约冲销部位。这就是我抓可
可标本的过程！说说好像就是几个字，不过大家也跟我一样体会这段等待的时间；这也是我不停藉机做广
告的目的。行情的等待是绝对值得的，你也要有耐心去坚持自己的交易计划！

　　在这个例子里我提到这篇要谈的重点…价格形态（头肩顶）与切线（颈线）的运用法。我一直强调一
件事……“ＲＳＩ的一切都在尝试领先价格”！我们来看看下图，在可可的价格形成头肩顶与ＲＳＩ形成
头肩顶的相位差（时间差、领先）。

篮线的左端是ＲＳＩ最高的头部；而篮线的右端是价格产生最高的头部。ＲＳＩ将近领先价格一个月
。等一篇文章等一个月都叫人胃痛了；那等或称被套一个月那是什么样的苦日子呢？我所印象中的每一位
信誓旦旦要“看”回行情的超人们大概也真的把行情看回老家就跑了，再等获利产生？门都没有！再一张
图清楚一点标示这两个头肩顶。


 
上图的Ａ是ＲＳＩ所切出的压力线；而１是在价格上所切出的压力线。我们自己比较看看那一条线对
交易有帮助？尤其在Ａ线的箭头标示一个拉回进场的好时机，可是价格切线却是跌回压力线下。

　　如果我们在背离形成后将旗标１的点连上旗标４的点更可以帮助我们建立另一个交易上的停损点。下
图取自台股的２３４２茂矽日线。



这次一个失败的背离交易。我们抓到的是主趋势次一级的背离反应，所以价格休息整理完毕之后，便
又再次上攻。切线Ａ在点Ｂ的日子收盘后被突破，６４．５是以ＲＳＩ背离所定的止损。建议大家下次遇
到这种状况，最好就是平掉空仓后反多！经验上之后的走势都蛮可观的。注意切线Ａ之下隐然可见一个头
肩底的形成，那我们还等待什么？

　　这是ＲＳＩ运用上我觉得比较难跟大家做完全表达的部份；不过它是ＲＳＩ交易运用的灵魂，希望大
家用心体会。只要谈到图形、切线我们总是很难规范出一个绝对的方法来跟大家转述。不过我相信你只要
常常练习，很快的你就会抓到要领！